Koch Industries. «Капитализм для своих», или Как строилась власть корпораций в Америке - Кристофер Леонард

Цена на рынке на сутки вперед была высокой: Koch платила

$108,99 за мегаватт-час — средняя цена в этом месяце была примерно в четыре раза выше, чем год назад. Необычная волна жары резко повысила стоимость электроэнергии, поскольку предприятия и жители стали включать кондиционеры.

В штате возник дефицит электроэнергии, и Независимый системный оператор объявил о чрезвычайной ситуации второго уровня, поскольку резервы составили ниже 5 %. Это означало, что агентство могло начать производить отключения электроэнергии, если спрос останется высоким, а его сотрудники отчаянно пытались найти резервные источники питания для сохранения энергоподачи.

Система «парковок» Koch позволила компании воспользоваться этим отчаянием В тот же день, когда она продавала электричество на Бирже электроэнергии, трейдеры Koch «припарковали» 650 мегаватт электроэнергии в Public Service Company of New Mexico.

Согласно утверждениям федеральных следователей, это означало, что Koch информировала штат Калифорния о том, что планирует экспортировать 650 мегаватт в PNM на следующий день, хотя и не собиралась этого делать.

Заявление об экспорте было, по сути, фиктивным: Koch знала, что, когда придет время передачи электроэнергии, компания PNM сообщит штату, что посылает в него столько же энергии. Эта бумажная игра пускала трейдеров Koch на резервный рынок, который в противном случае был недоступен для таких трейдеров, как Koch.

Из 650 мегаватт-часов, которые Koch «припарковала» в PNM Koch удалось продать 50 мегаватт-часов непосредственно Независимому системному оператору по цене $336,40 за мегаватт-час. Затем она продала 450 мегаватт-часов на Бирже электроэнергии по цене $539,95.

Еще 125 мегаватт-часов «припаркованной» электроэнергии Koch продала одной коммунальной компании по $625.

Остаток продали Enron за $320.

Сделка принесла прибыль в $315 788. Позже следователи скажут, что подобные сделки дорого обходились штату.

«Паркуя» электроэнергию, энерготрейдеры отводили ее с рынка электроэнергии на сутки вперед и заставляли Независимого системного оператора платить непомерно высокие цены за электроэнергию, цены, которые дальше передавались энергосбытовым компаниям.

Обход системы порождал катастрофические, физически ощутимые эффекты В здании правительства округа Ориндж отключили электричество, из-за чего сотрудникам пришлось уходить домой раньше. В долине Санта-Кларита, к северу от Лос-Анджелеса, школьный округ платил экстремально высокие цены, включая штраф до $10 000 в час, чтобы продолжать занятия. 14 июня трейдеры Koch совершили еще одну чрезвычайно прибыльную и сложную «парковочную» операцию которая принесла $874 523 прибыли.

15 июня Дэррелл Энтрих общался по электронной почте со старым приятелем, Брайаном Арриага который раньше работал в отделе трейдинга Koch. Арриага перешел на другую работу, но друзья в течение дня обменивались шутками.

Арриага написал Энтриху в два часа дня, комментируя необыкновенно жаркую погоду в Калифорнии, которая взвинтила цены на электроэнергию до рекордно высокого уровня.

«Не слишком ли рано летом для ветров Санта-Аны [sic]? — писал Арриага. — Надеюсь, ребята, у вас высокие прибыли!»

Энтрих, по-видимому, в тот день был занят и ответил только в 17:19, когда биржи давно закрылись.

«Я даже описывать не возьмусь, насколько хорошо идут дела, — писал он. — Мы занимаемся “парковками” в PNM, и за последние две недели заработали более двух миллионов. Йе!»

14 и 15 июня температура во многих частях Калифорнии превысила 100 °F В Сан-Франциско было 103 °F, в Сан-Хосе — 109 °F. Кондиционеры разом включили в миллионах домов и офисов по всему штату. Высокие нагрузки обваливали линии электропередач и истощали электростанции. Цены взлетели до небес.

На электронных картах и экранах во всю стену, расположенных в просторной комнате управления Независимого системного оператора в Калифорнии, недалеко от Сакраменто, мигали лампочки Трейдеры смотрели на электронные таблицы на мониторах своих компьютеров и в отчаянии звонили от брокера к брокеру, пытаясь договориться о поставках электричества для поддержания энергоснабжения. У них была серьезная причина для такого отчаяния: устройство современной магистральной сети требовало, чтобы спрос удовлетворялся абсолютно все время. Если подача электричества прекращалась, даже на несколько минут, это могло вызвать цепочку каскадных неконтролируемых отключений, которые оставляли миллионы людей без электричества.

К полудню 14 июня стало ясно, что ISO может не хватить ресурсов электроэнергии. Резервы электроэнергии упали ниже 7 %, поэтому штат объявил первую фазу чрезвычайной ситуации, давая полномочия на отключения электроэнергии. В 13:22 дня энергосбытовая компания Сан-Франциско Pacific Gas and Electric начала поочередно отключать электричество в кварталах с 35 000 клиентов, оставляя их без света на период от 60 до 90 минут, а затем обесточивая следующий квартал. Свет погас в мини-пивоварне на Хейт-стрит. Люди, которые работали удаленно из дома, садились в машины и ехали со своими «Пауэрбуками» в кофейни в соседних городах, где свет еще был.

Худшее было впереди.

В течение осени энерготрейдеры продолжали действовать в обход системы, используя непостижимо сложные схемы для отвода мегаватт-часов с энергетического рынка на сутки вперед и возврата на почасовые балансирующие рынки ISO. По мере приближения зимы им стали помогать внешние события, словно невидимые враждебные силы вторглись на территорию штата, чтобы нести разрушения. В

Южной Калифорнии произошел разрыв газопровода, нарушились основные топливные поставки. На побережье обрушился шторм и забил клапаны впуска на атомной электростанции морскими водорослями, что привело к отключению установки и выпадению всех ее мегаваттов мощности.

Это создало деструктивную петлю обратной связи: каждый раз, когда цены на электроэнергию возрастали, это давало трейдерам новый повод для рыночных манипуляций и приводило к дальнейшему росту цен. К тому времени, как снова наступил январь, штат оказался в характерной для лета ситуации высокого спроса, ограниченного предложения и чрезмерно высоких цен.

Нарушения на рынке нанесли урон трем крупным коммунальным предприятиям штата. Штат ранее заставил их продать собственные электростанции, поэтому у них не оставалось иного выбора, кроме покупки всей энергии на оптовых рынках. Ограничения тарифов запрещали коммунальным предприятиям перекладывать свои более высокие расходы на плечи потребителей. Заморозка тарифов производилась для гарантии минимально допустимого уровня цен, но теперь, когда цены на оптовом рынке взлетели до небес, они стали неожиданно выполнять функцию ценового потолка. Никто не ожидал такого развития событий. Убытки двух из трех крупных коммунальных предприятий, PG&E в Сан-Франциско и Southern California Edison Co в Лос-Анджелесе, приближались к $10 млрд. У энергосбытовых предприятий просто не оставалось возможности продолжать поставки электроэнергии клиентам по такой низкой стоимости без объявления банкротства.