Песочные замки Уолл-стрит. История величайшего мошенничества - Курт Эйхенвальд

Сам по себе факт введения санкций со стороны комиссии бросил бы тень на репутацию любой брокерской фирмы. Но в данном случае фирма отделалась необычайно мягким, если не сказать, несправедливо мягким наказанием. То, как были урегулированы эти два дела, ясно продемонстрировало, что SEC придерживается весьма высокого мнения о Prudential-Bache.

«Мы расцениваем согласие комиссии на такие условия урегулирования как признание, что мы полны решимости вести бизнес так, как подобает лидеру отрасли», — заявил пресс-секретарь Prudential-Bache Питер Костильо.

Тем не менее в беседе с журналистами глава отдела правоприменения комиссии Гэри Линч отметил, что, по их мнению, у Prudential-Bache все еще имеются обширные проблемы с соответствием регуляторным правилам. «Эти два дела продемонстрировали, что у Bache существуют зияющие пробелы в этой области, — заявил Линч. — И для нее настало время для скрупулезной, принципиальной переоценки всего комплекса надзорных процедур».

Вряд ли кто-нибудь из инвесторов или самих регуляторов догадывался, что в тот самый момент недобросовестная практика продаж не только продолжала цвести в Prudential-Bache пышным цветом, но и приобрела форму еще более злостных нарушений.

Болл толкнул массивную дубовую дверь далласского отделения Prudential-Bache. В тот же момент перед дверью возникла фигура Дж. Фредерика Стораски, одного из лучших брокеров фирмы. Его физиономия светилась от удовольствия.

«Джордж, чертовски счастлив видеть тебя здесь, у нас! Добро пожаловать в отдел корпоративного сервиса».

Было 11 утра, на календаре значилось 24 января — со дня соглашения с SEC по поводу истории с Capt. Crab прошло всего несколько недель. Болл прибыл в Даллас специально для встречи с человеком, которого считал чуть ли не самой большой своей удачей на ниве подбора кадров для системы розничных продаж. Они знали друг друга еще по работе на Hutton, где Стораска как брокер числился на самом хорошем счету. В 1984 г. Болл лично пригласил Стораску на работу в свою новую команду в Pru-Bache.

Стораска, высокий, статный с шапкой густых темных волос и, казалось, с безграничным самомнением, стоял особняком от остальных брокеров фирмы. Он шел не таким путем, как обычные брокеры. Вместо того чтобы часами висеть на телефоне в надежде заинтересовать какого-нибудь рядового частного инвестора, он предпочитал снимать сливки — иными словами, его целевой аудиторией были нувориши, те, кто лишь недавно разбогател, скажем, продав свою компанию, и еще слабо представлял, куда девать свободные капиталы. Стораска давно убедился, что, какими бы блестящими знатоками они ни были в своем бизнесе, в сфере инвестирования эти люди, как правило, оказывались совершенно неопытными. С годами Стораска отточил мастерство убеждения, выковав безошибочно действующую формулу: вы занимайтесь своим бизнесом, а я буду стоять на страже ваших капиталов. Еще в Hutton, а позже в Kidder Peabody, эта стратегия приносила Стораске фантастический успех, неизменно выводя его в число бесспорных лидеров по продажам. А Болл, обосновавшись в Pru-Bache, захотел привлечь в компанию Стораску, зная, что тот заработает фирме миллионы.

Даже при общеизвестной щедрости Болла на бонусы и всякие блага, которыми он заманивал в фирму самых результативных брокеров, то, что он предложил Стораске, шокировало многих. Стораска получил право создать собственное подразделение в далласском филиале, фактически фирму в фирме, со своим собственным штатом брокеров и клерков. Оно получило название отдела корпоративного сервиса. По их с Боллом договоренности каждые 750 тыс. долл., заработанных отделом, давали ему право взять в штат еще одного сотрудника, оплачиваемого, естественно, из бюджета Pru-Bache. Стораска обзавелся лимузином, а после — и собственным самолетом. И, как будто этого было мало, Болл еще подсластил и без того безмерно щедрые условия единовременным авансовым бонусом в четверть миллиона. Оглядывая офис отдела корпоративного сервиса тем январским утром 1986 г., Болл с удовлетворением думал, что громадные деньги, потраченные на Стораску, не пропали даром. Прошло чуть больше года с того дня, когда это подразделение приступило к работе, а Стораска уже прочно занял место в десятке лучших брокеров Pru-Bache.

«Ну как, Фред, всем ли ты здесь доволен?» — поинтересовался Болл.

Стораска согласно кивнул, заметив, что и управляющий филиалом Чарльз Гроуз, и его региональный директор Билл Хейес в высшей степени предупредительны и во всем его поддерживают.

«Вот и славно, — сказал Болл. — Я специально предупредил Билла, чтобы он оказывал тебе всяческую помощь».

Потом они поболтали о том о сем; в числе прочего Болл поинтересовался, как поживает семейство Стораски. Наконец, проведя в офисе Стораски три четверти часа, Болл поднялся и напоследок сказал: «Продолжай в том же духе, ты у нас прекрасный пример для подражания, все на тебя равняются».

Болл, видимо, и сам не подозревал, что, пригласив в фирму Стораску, он привел в действие механизм, который в скором времени создаст самую грандиозную проблему с соответствием регуляторным правилам. Не прошло и месяца с назначения Стораски, как фирму известили, что Опционная биржа при Чикагской товарной бирже проводит в отношении него расследование по подозрению в использовании незаконных методов торговли в период работы в Kidder Peabody.[17]

Стало ясно, что нарушения в Pru-Bache, связанные с деятельностью Стораски, было только вопросом времени. Первая ласточка появилась всего несколько месяцев спустя после его прихода в фирму. Один из клиентов пожаловался, что Стораска проводит операции с его средствами по своему усмотрению, без письменного согласия с его стороны. Такого рода жалоба должна была заставить отдел надзора за соответствием регуляторным правилам немедленно забить тревогу. Но только не в Pru-Bache.

Письмо с жалобой зарегистрировали, но не более того. Ведь Стораску «на подвиги» благословил сам президент фирмы Джордж Болл. Для того чтобы Prudential-Bache приняла хоть какие-нибудь меры в отношении Стораски, потребовался бы повод более значительный, нежели подозрения администрации биржи да жалобы горстки недовольных клиентов. Куда более значительный.

А в Джексонвилле новый управляющий местным филиалом Рик Харрис разгребал последние завалы по делу Калила. Известие об урегулировании этого дела с SEC снова напомнило местной общественности о неблаговидных делах в филиале, что немедленно сказалось на продажах. И теперь Харрис сбивался с ног, пытаясь выправить положение и вернуть брокерам боевой дух. Нервно расхаживая взад-вперед по офису, он хвалил тех, кто отметился недавними успехами, и растолковывал отстающим, как усовершенствовать методы продаж.

Но с каждым днем Харрису становилось все труднее сохранять собственный оптимистический настрой. С того дня, когда его бросили в Джексонвилл, он поддерживал ежедневную связь с юристами из нью-йоркского офиса, и те делились с ним последними сплетнями. Харрис то и дело узнавал о новой проблеме, возникшей в штаб-квартире, и это ужасало его. Мало того, как-то знакомый менеджер VMS, выступавшей спонсором одного из товариществ, в неформальной беседе поведал Харрису, как Pru-Bache вымогала у них квартиру для Шермана. Харриса все это привело в смятение.