Краткосрочный трейдинг. Руководство для начинающих - Тони Тернер

К сожалению, американцы и большинство «цивилизованных» людей с рождения привыкают к мнению, что всегда должны быть «правы». Сильные и умные всегда «правы».

На тех, кто «не прав», мы вешаем ярлык «невежа» и «глупец». Как следствие, большинство из нас сделает все, чтобы оказаться правым. На фондовом рынке такое поведение смертельно опасно.

Вот лекарство от страха оказаться неправым и потребности быть правым. Во-первых, выбросьте определения «прав» или «не прав» из своего лексикона трейдера. С этого момента их не существует. Есть только варианты выбора. Вы делаете его с учетом всей доступной вам информации и определенного плана.

Помните, никто на земле не знает, в какую сторону будет двигаться рынок или выбранные вами акции в течение следующих десяти минут, десяти дней и десяти месяцев!

Чтобы добиться успеха, вы должны выбирать наиболее разумный вариант и управлять сделкой в соответствии со своим планом. Если ваша позиция растет, вы фиксируете прибыль в заранее определенный момент выхода.

Если купленные акции оказываются под давлением продавцов и позиция достигает уровня стоп-лосса, вы думаете: «Хм… она ведет себя не так, как я ожидал. Здесь я зафиксирую убыток и поищу другие возможности». Такие мысли вызывают чувство удовлетворения от того, что вы защищаете свой капитал, которое, в свою очередь, приводит к тому, что вы жмете на кнопку «продать». Никакого страха, никакой тревоги, никакого трепета, головной боли или спазмов в желудке. Отличное чувство, да?

Еще забавнее поразмышлять о разновидностях подружки страха – жадности. К сожалению, она приносит почти столько же страданий. Например, гонялись ли вы когда-нибудь за акциями?

Скажем, рынок только открылся. Акции, за которыми вы наблюдаете, вырвались из диапазона и начинают подниматься. «Вау! – думаете вы. – Как они “полетели”! Раз кто-то платит за них, тогда и я куплю. Что значит пара пунктов для таких сильных акций? Готов поспорить, что они поднимутся до самого неба!»

Хороший сценарий, но проблема заключается в том, что в итоге вы можете купить дорого, а продать дешево. Поскольку это рынок управляет вами, чаще всего именно так и происходит.

Привыкайте думать по-другому: «Эти акции проскочили мою точку входа. Не проблема – поймаю их в следующий раз. Подождем более удачного момента».

Не забывайте, что вообще-то можно выбирать из 9000 акций. Зачем быть овцой, которую могут остричь?

Кстати, если вы каждый раз переживаете, теряя деньги, – бросьте! Точно так же, как вы будете нести небольшие убытки, вы будете видеть, как акции взлетают до небес на следующий день после закрытия вами позиции. Не мучайте себя, считая прибыли, которые вы могли бы получить. Учитесь не обращать внимания на потерянные деньги. Это – часть бизнеса.

Еще один тип поведения, основанного на жадности, это когда идут ва-банк, особенно руководствуясь слухами. Скажем, один нагловатый таксист поделился с вами секретом: завтра рано утром компанию Cranky Computers покупает конгломерат Huge Conglomerate, Inc.[13] И пробормотал одним уголком рта: «Ее акции взлетят!»

Вы бежите домой и проводите быстрый анализ. Странно, но Cranky Computers и правда имеют хорошие финансовые показатели, график их котировок выглядит очень прилично. Но вместо того, чтобы купить немного, вы вкладываете в эти акции все средства, да еще и с плечом. Ну да, ведь Cranky Computers обеспечат учебу ваших детей в университете!

При открытии рынка акции Cranky подскакивают, а затем проваливаются на несколько пунктов, причем быстро. Раскрыв рот от удивления и сконфузившись, получив урок убытков и чувствуя вину, вы продаете их. А потом съеживаетесь в кресле и остаток утра клянете себя за глупость.

Остановитесь. Забудьте об этом. Откажитесь от образа мыслей человека, идущего ва-банк, в пользу твердой уверенности в своей трейдерской проницательности. Начиная с этого момента вы будете слишком умны для того, чтобы еще когда-нибудь вложить бóльшую часть портфеля в акции одной компании – вне зависимости от обстоятельств.

Когда кто-то делится с вами слухами и вы не можете просто отмахнуться от них, проанализируйте акции. Если их поведение укладывается в ваши правила, купите ограниченное количество и поставьте близкий стоп-лосс. Действуйте по обычному, хорошо продуманному плану, как всегда. Предположим, что слухи оказались правдой и акции растут. Быстро зафиксируйте прибыль. (Рыночное правило: покупайте на слухах, продавайте на новостях.) Возможно, слухи окажутся ложными. Быстро продайте и скажите себе, что вы еще больше укрепились в своем решении не обращать внимания на подсказки.

Сознаюсь, что и я поглядываю на графики акций, руководствуясь слухами, хотя и достаточно опытна. Как-то несколько лет назад в самолете я услышала разговор двух мужчин, сидевших позади меня. Один из них напомнил другому о том, что после возвращения нужно внимательно посмотреть на акции одной компании: эти акции имели отличные фундаментальные показатели и вскоре непременно должны были вырасти.

Оказавшись дома, я сразу позвонила своему брокеру и передала ему услышанное. (В те дни онлайн-брокеров еще не было.) Он выслушал меня посмеиваясь и согласился посмотреть на эти акции. «Ух ты, а чертовки чертовски неплохо выглядят!» – сообщил брокер через некоторое время. Да, он согласился, что мне стоит купить несколько сотен. Я купила. И получила неплохую прибыль.

Заработать на слухах можно, но трудно. И дело это опасное, особенно если ожидать от них слишком многого и забыть об анализе и дисциплине.

Надежда, вера и оптимизм, конечно же, чудесны, когда касаются нашего повседневного поведения. Но пожалуйста, откажитесь от них, принимая финансовые решения. Иначе можете нарваться на неприятности.

Вы когда-нибудь сидели, уставившись на свои убыточные акции на экране монитора и шепча: «Пожалуйста, пожалуйста, пусть они начнут расти»? Надежда заставляет нас посылать эти молитвы богу фондового рынка. Должно быть, он их не слышит.

Надежда заставляет нас уверенно заявлять друзьям и самим себе (когда акции падают): «Это хорошая компания» (слышали когда-нибудь такие слова?). В нас говорит оптимизм: «Они снова вырастут. В конце концов, рынок смотрит вверх».

Почему я так хорошо знаю эти фразы? Поверьте мне, в начале своей трейдерской карьеры я повторяла их словно мантру.

Надежда, вера и оптимизм – прекрасные чувства, но они обязательно приводят к проблемам, когда их используют в качестве инструментов принятия решений на финансовых рынках.

Поскольку я знаю, что эти эмоции пагубно влияют на мое благосостояние, перед началом каждого торгового дня я оставляю их за дверями моего рабочего кабинета в специальной воображаемой корзине. А когда устраиваю выходной, то вынимаю их оттуда.

Это психологические уловки? Да. Сберегают ли они мои деньги? Естественно. Поэтому я буду делать так каждое утро до тех пор, пока не перестану торговать.