Песочные замки Уолл-стрит. История величайшего мошенничества - Курт Эйхенвальд

Его фирма, Page & Bacek, начала вести крупные дела, связанные с деятельностью Prudential-Bache, в 1986 году. Первое же из них позволило Пейджу сделать себе имя. Тогда он представлял Билла Кейна, бывшего руководителя подразделения фирмы в Атланте. Кейна уволили с руководящей должности. Это произошло после того, как фирма обнаружила, что один из брокеров подразделения более года осуществлял сделки с нарушением правил. Кейн, который успел проработать всего несколько недель, был единственным руководителем, который понес наказание. Насколько понял Пейдж, из него попросту сделали козла отпущения.

Это дело позволило Пейджу познакомиться с тем, что происходило внутри Prudential-Bache. Он узнал о небрежном отношении к соблюдению законодательства, что привело к появлению соглашения об урегулировании так называемого дела Capt. Crab[23], он слышал о давлении, которое оказывают на брокеров, чтобы те продавали продукты Pru-Bache. Он выиграл дело Кейна, но нельзя сказать, что это была крупная финансовая победа. Кейн получил около 40 000 долл.

Однако это дело имело свои преимущества. Пейдж заработал себе репутацию среди брокеров и менеджеров Prudential-Bache как решительный человек. Теперь в его офисе то и дело появлялись сотрудники Pru-Bache, которые считали, что с ними обошлись несправедливо. За годы работы Пейдж выслушал массу историй о дурном обращении со служащими и воровстве денег со счетов клиентов. Но, несмотря на все, что ему приходилось слышать, он не поверил рассказам последнего посетителя, который говорил о широкомасштабном мошенничестве и повальном обмане клиентов.

Верный своему слову, Бласс вернулся несколько недель спустя с кипой документов. Пейдж встретил его в конференц-зале у входа в офис юридической фирмы. Более часа он изучал информацию. Ошибки быть не могло. Материалы по маркетингу недвусмысленно свидетельствовали о том, что сделки Riser мало похожи на надежные и безопасные инвестиции.

Наконец после изучения бумаг Пейдж взглянул на Бласса с улыбкой.

«Что ж, сэр, поздравляю, — сказал он. — У нас есть все основания для подачи иска».

Шел 1989 год. Лорен Шехтер быстрым шагом вошел в зал заседаний совета директоров Prudential-Bache, где заседал исполнительный комитет фирмы. Он пришел сюда, чтобы сделать одно из самых неприятных сообщений за все время своей работы. Против фирмы уже был возбужден иск в связи со сделками VMS. Это был небольшой судебный процесс, и обычно уладить дела такого рода было совсем несложно. Но Шехтер считал, что фирма дискредитирована. Инвестиции пожилых клиентов, стремящихся избежать риска, в сделки VMS составляли сотни миллионов долларов. Стоимость этих ценных бумаг падала на глазах. Это было чревато крупными неприятностями.

Подняв глаза, Болл, который только закончил сообщение о событиях текущего дня, увидел Шехтера.

«Лорен, возможно, вы расскажете нам об этом судебном процессе?» — сказал Болл.

Шехтер быстро изложил суть дела, перечислив претензии, которые предъявлялись к фирме, и предложил желающим задавать вопросы.

Первым заговорил Тед Фаулер, глава инвестиционно-банковского подразделения: «Послушай, Лорен, мы говорим о единичном случае, когда клиент потерял свои деньги, или о распространенной тенденции?»

«Это нешуточное дело, — сказал Шехтер. — Оно может превратиться в серьезную проблему. Очень серьезную».

В июне 1989 года лучшие продавцы долей в товариществах по инвестициям в энергетические компании отправились в призовую поездку в Испанию, на побережье Коста дель Соль, недалеко от мыса Гибралтар, который красовался на логотипе Prudential. Все самые успешные брокеры Prudential-Bache получили право отправиться в эту поездку. И теперь почти все они были вне себя.

Как всегда, Graham Resources и отдел прямых инвестиций запланировали церемонию награждения, в ходе которой чествуют лучших брокеров. Но теперь их победы имели горький привкус. К этому времени все, кто отправился в путешествие, понимали, что тот, кто вышел на самые большие объемы продаж товариществ Graham в 1988 году, скорее всего, столкнется с максимальным количеством жалоб клиентов в 1989-м.

Церемонию должны были вести Джо Дефур из отдела прямых инвестиций и Эл Демпси из Graham Resources. Готовясь к открытию церемонии, Дефур заметил, что к нему приближается Билл Уэбб, брокер Pru-Bache из Форт-Майерса, Флорида. Мало кто мог сравниться с Уэббом в умении продавать. Он был одним из самых известных и самых уважаемых продавцов продуктов Graham. Несколько лет назад Graham Resources даже опубликовала интервью с Уэббом в бюллетене, который энергетическая компания распространяла в Prudential-Bache. Коллеги неизменно прислушивались к мнению этого брокера.

«Привет, Джо», — сказал Уэбб. Дефур поздоровался.

«Послушай, не хочу ставить тебя в неловкое положение, — сказал Уэбб, — но имей в виду, во время церемонии я намерен встать и высказать все, что я думаю по поводу фонда роста. Отдел маркетинга переворачивает все с ног на голову. Инвестиции в этот фонд не имеют ничего общего с тем, о чем нам говорили. Я не могу и дальше молчать об этом».

Дефур посмотрел Уэббу в глаза.

«Браво», — сказал он.

Обычно подобные церемонии проходили весело и беззаботно. На сей раз атмосфера была исключительно деловой. Наконец с места поднялся Уэбб.

«Эл, Джо, я хотел бы сказать несколько слов, — произнес он. — Думаю, все мы знаем, что фонд роста столкнулся с серьезными проблемами. Мы видим, что результаты его деятельности плачевны. При формировании фонда нам говорили о планируемых инвестициях, однако эти планы не осуществились. Информация об этой программе ввела в заблуждение и нас, и наших клиентов. Поэтому теперь я хочу знать, что вы намерены предпринять в сложившихся обстоятельствах. Каков ответ на эту проблему?»

По реакции собравшихся было видно, что Уэбб высказал общее мнение. Все смотрели на Дефура и Демпси. Зал замер в ожидании.

«Мы понимаем, Билл, — сказал Дефур. — Мы непременно вернемся к этому разговору».

Уэбб сел, чувствуя гордость за то, что не промолчал. Но при этом он прекрасно понимал, что никто в отделе прямых инвестиций не даст ему ответа.

Боб Джексон, менеджер по маркетингу Graham Resources во Флориде, посмотрел на монитор компьютера и вздохнул. Джексон был семейным человеком и не привык поступать безответственно. Поэтому в теплый день 23 августа 1989 года, прежде чем написать письмо своему начальству, он сел и обдумал свои действия. Он не сомневался, что, как только в Graham Resources получат его письмо, он будет уволен. Нечасто наемный работник обвиняет вышестоящих руководителей в мошенничестве.

В течение года Джексон, преодолевая себя, наблюдал за тем, как Graham обманывает всех и каждого, занимаясь маркетингом фонда роста. До прошлого лета Джексону удавалось как-то объяснять происходящее. Но после того, как руководители в Новом Орлеане решили оповестить менеджеров по маркетингу об истинном положении дел с инвестициями в это товарищество, Джексон был больше не в силах мириться с этим. Он не мог говорить ни о чем другом.